Home
Giới thiệu
Tài khoản
Đăng nhập
Quên mật khẩu
Đổi mật khẩu
Đăng ký tạo tài khoản
Liệt kê
Công trình khoa học
Bài báo trong nước
Bài báo quốc tế
Sách và giáo trình
Thống kê
Công trình khoa học
Bài báo khoa học
Sách và giáo trình
Giáo sư
Phó giáo sư
Tiến sĩ
Thạc sĩ
Lĩnh vực nghiên cứu
Tìm kiếm
Cá nhân
Nội dung
Góp ý
Hiệu chỉnh lý lịch
Thông tin chung
English
Đề tài NC khoa học
Bài báo, báo cáo khoa học
Hướng dẫn Sau đại học
Sách và giáo trình
Các học phần và môn giảng dạy
Giải thưởng khoa học, Phát minh, sáng chế
Khen thưởng
Thông tin khác
Tài liệu tham khảo
Hiệu chỉnh
Số người truy cập: 112,298,152
Ảnh hưởng của cổ đông lớn đến sự đồng biến động giá cổ phiếu trên Sở Giao dịch Chứng khoán Thành phố Hồ Chí Minh
Tác giả hoặc Nhóm tác giả:
Đặng Tùng Lâm
Nơi đăng:
Tạp chí Phát triển Kinh tế;
S
ố:
27(5);
Từ->đến trang
: 63-77;
Năm:
2016
Lĩnh vực:
Kinh tế;
Loại:
Bài báo khoa học;
Thể loại:
Trong nước
TÓM TẮT
Nghiên cứu này nhằm đánh giá ảnh hưởng của sở hữu cổ đông lớn đến sự biến động đồng bộ giá cổ phiếu. Sử dụng dữ liệu của các công ty niêm yết trên Sở Giao dịch Chứng khoán TP. Hồ Chí Minh trong khoảng thời gian từ 2007 đến 2014 và phân tích hồi quy dựa trên dữ liệu bảng, kết quả từ nghiên cứu cho thấy sở hữu cổ đông lớn có ảnh hưởng nghịch đến sự biến động đồng bộ giá cổ phiếu. Phân tích thêm cho thấy cả hai nhóm cổ đông lớn là nhà đầu tư nước ngoài và cổ đông lớn là nhà đầu tư trong nước đều có ảnh hưởng tương tự đến sự biến động đồng bộ giá cổ phiếu. Kết quả này phù hợp với lập luận rằng cổ đông lớn góp phần cải thiện tính thông tin của giá cổ phiếu, và do vậy giảm đi mức độ theo đó giá các cổ phiếu đồng biến động với nhau.
ABSTRACT
This study investigates the effect of large shareholders on stock price synchronicity. Using a comprehensive data set for all stocks listed in HOCHIMINH Stock Exchange from 2007 to 2014 and panel regression analyses, we find that large shareholders have negative effect on stock price synchronicity. Further analysis shows that both large foreign ownership and large domestic ownership have similar effects on stock price synchronicity. These results are consistent with the argument that large shareholders contribute to improving the informativeness of stock prices, and thus reduce the extent to which stock prices co-move.
© Đại học Đà Nẵng
Địa chỉ: 41 Lê Duẩn Thành phố Đà Nẵng
Điện thoại: (84) 0236 3822 041 ; Email: dhdn@ac.udn.vn